银水侗寨所处的貌为沟谷,伸展的山麓笔直陡峭,曲径幽洞,山势峻拨,其沟迭岩有致瀑布飞流直下,远望似银链,故称为“银水侗寨”,寨上林木葱郁,风景迷人。此地曾是个古老的侗寨,早在唐宋年间,侗人吴氏家族迁入龙胜,首次在此开山落寨,经过几代人的建设,成为一个错落有致重联的侗寨,人们安居乐业,人丁兴旺,寨子顶端有庵堂,香火不断,远近闻名。在清乾隆三年(1737),侗族首领(银水寨八十二代寨主)吴金银领导侗民起义,得到龙胜的壮、苗、瑶等民族人民的响应,义军烈烈,声之浩大,广西桂林府胆寒,于乾隆四年云集湘、黔、桂三省清兵围剿,吴金银义军于乾隆六年被清兵镇压,银水寨同遭劫难,吴氏家族行者他乡,从此,一个生机勃勃的侗寨变得冷冷清清,草木杂生,一派凄凉景象。随着旅游事业的发展,1993年,县人民政府筹资100多万元,重新修复银水侗寨。依山傍水、幽雅环境和鲜明的侗族建筑风格,浓郁的侗族风情吸引了众多的国内外游客。